Inteligência de mercado · Dossiê 01 / 2026 · Para reitores e gestores de IES

Ensino superior privado no Brasil em 2026.

10 milhões de estudantes. EAD passou o presencial. Decreto 12.456 reescreveu as regras. Este é o retrato do mercado em outubro de 2026, com fontes citadas e leitura estratégica da Único.

Fontes primárias: INEP · Semesp · ABMES · Hoper · IBGE

Atualizado em28 de outubro de 2026 Tempo de leitura14 minutos FontesINEP, Semesp, ABMES, Hoper, IBGE e imprensa
10,2 milhões de estudantes no ensino superior em 2024, alta de 30,5% em 10 anos
01 / O número-âncora

O Brasil cruzou 10 milhões.

Pela primeira vez na história, o ensino superior brasileiro ultrapassou a marca dos 10 milhões de estudantes matriculados. O Censo INEP 2024, divulgado em setembro/2025, confirma o marco.

10,2MI
estudantes no ensino superior em 2024.
79,8% PRIVADA Rede privada 79,8% · 8,16 mi Rede pública 20,2% · 2,06 mi
Fonte Censo INEP 2024 Variação 1a +2,5% Variação 10a +30,5%
67% dos ingressantes de 2024 escolheram EAD, modalidade que superou o presencial
02 / O marco histórico

EAD ultrapassou o presencial.

Pela primeira vez desde o início da série histórica, a modalidade a distância superou o ensino presencial em número de matrículas. Em uma década, EAD cresceu quase 3x; presencial caiu mais de 20%.

6 mi 5 mi 4 mi 3 mi 2 mi PRESENCIAL · 6,49 MI EAD · 1,34 MI 5,04 MI 5,19 MI · 50,7% 2014 2016 2018 2020 2022 2024 MARCO HISTÓRICO 2024 · EAD > Presencial
EAD +286,7% em 10 anos Presencial −22,3% em 10 anos Fonte INEP · Censo 2024

67% dos ingressantes em 2024 escolheram EAD.

Foram 3.347.573 novos alunos a distância contra 1.662.860 presenciais. Quem ainda capta como vestibular presencial está olhando para um terço do mercado.

67% EAD EAD 3,35 mi ingressantes Presencial 1,66 mi ingressantes
◈

Em 2024 o EAD virou maioria. Em 2026 ele começa a frear, quem só sabe captar EAD puro está fora.

Tese editorial · Único
03 / A virada de 2025/2026

O Decreto 12.456 reescreveu o EAD.

Publicado em maio/2025 e em vigor desde setembro/2025, o decreto reorganizou a regulação. Cursos das áreas de Saúde, Engenharias e Licenciaturas viraram obrigatoriamente híbridos ou predominantemente presenciais.

30 + 20%
Semipresencial: 30% presencial físico + 20% síncrona.
20%
EAD puro: mínimo de atividades presenciais obrigatórias.
−72,6%
captação EAD da Ser Educacional no 1T26, o corte mais fundo entre os grandes grupos.

O efeito apareceu no 1T26 dos grandes grupos.

A coluna do contraponto é a informação mais importante da tabela: a demanda não desapareceu, migrou de modalidade. Presencial e híbrido cresceram exatamente nas operações que tinham oferta estruturada e funil pronto para receber essa migração.

GrupoSegmentoCaptação 1T26Contraponto
Ser EducacionalEAD−72,6%·
ÂnimaDigital−42,2%·
YduqsDigital−42%Híbrido +64%
CognaEAD−32%Presencial +14,4%
Cruzeiro do SulDigital e semi−28,1%·

Fontes: Estadão Conteúdo (04/06/2026) e InfoMoney (22/05/2026), releases auditados de resultados.

Mercado
Sinal de mercado. O painel Hoper, que acompanha 311 IES privadas responsáveis por 46% dos ingressantes do país, registrou captação EAD negativa em cinco dos seis primeiros meses de 2025 (Hoper/ABMES, agosto de 2025). E a Hoper Educação alerta: "ciclo de captação 2026 ocorre com menos tração que 2025, com desaceleração não-homogênea entre formatos."
Em revisão
A regra ainda está em movimento. O decreto foi regulamentado pela Portaria MEC 506/2025. Em julho de 2026, o CNE abriu consulta pública sobre as novas diretrizes do EAD na graduação, encerrada em 14/08/2026. A resolução final ainda depende de aprovação do CNE e homologação do MEC. Quem planeja o mix de oferta para 2027 precisa acompanhar esse desfecho.
04 / O paradoxo do mercado

23,7 milhões de vagas. 1 em 4 preenchidas.

O ensino superior privado oferece quase 24 milhões de vagas por ano e fecha menos de um quarto delas. Excesso de oferta combinado com captação pouco eficiente, o ponto onde a Único entra.

Insight
Mesmo cursos blindados como Medicina já têm 5% de vagas ociosas. A demanda existe. O problema está em como ela é trabalhada.
Preenchidas 23,6% · ~5,6 mi vagas Ociosas 76,4% · ~18,1 mi vagas
Vagas ofertadas 23,7 milhões Privadas 95,8% Fonte Censo INEP 2024
05 / Captação · funil · canais

Como o brasileiro decide qual faculdade fazer.

O ENEM 2026 passou de 5 milhões de inscritos, mas a jornada começa muito antes, no Google, no Instagram, no boca-a-boca. A conversa de venda, hoje, passa pelo WhatsApp.

5,06MI
inscritos confirmados no ENEM 2026 (+5,1% sobre 2025)
70%
dos brasileiros começam jornada de compra no Google
33%
dos concluintes do EM em 2023 entraram no superior em 2024
~20%
conversão inscrito → matrícula (benchmark)

O público do vestibular clássico é o único que encolhe.

Os ingressantes de até 24 anos na rede privada caíram 1,5% em 2024, única faixa etária em queda (Mapa Semesp, 16ª edição, 03/2026). E o presencial noturno, produto histórico do aluno que trabalha, despencou de 53,2% para 18,2% dos ingressantes na década. O EAD ficou com 73,5% desse público (Censo 2024). O aluno trabalhador não deixou de estudar. Mudou de modalidade.

−1,5%
ingressantes de até 24 anos na rede privada em 2024, única faixa em queda.
18,2%
participação do presencial noturno nos ingressantes. Era 53,2% há uma década.
73,5%
do aluno que trabalha já entra pelo EAD (Censo 2024).
06 / Evasão

O problema que ninguém resolve.

Em 2024, 41,9% dos alunos do EAD privado abandonaram o curso, a maior taxa desde 2014. No presencial privado, foram 26,6%.

EAD privado (anual) 41,9%, maior desde 2014 Presencial privado (anual) 26,6% Fonte Semesp, Mapa do Ensino Superior 2026, dados de 2024
Tese
Toda IES quer captar. Poucas cuidam de reter. Quem perde metade dos alunos no caminho paga o CAC de novo para repor a turma e não ganha receita com isso.
07 / Top 10 cursos

Onde estão as matrículas.

Pedagogia + Administração + Direito somam 22% de todas as matrículas do país. A concentração abre espaço para IES que operam bem cursos de nicho.

01 Pedagogia 887.695 02 Administração 653.126 03 Direito 652.996 04 Enfermagem 478.008 05 Sistemas de Informação 420.479 06 Psicologia 375.574 07 Ciências Contábeis 322.837 08 Educação Física 303.939 09 Medicina 283.594 10 Fisioterapia 227.223 0 450k 900k
Top 3 = 22% de todas as matrículas Pedagogia 1 em cada 11 alunos do país Fonte INEP · Censo 2024
08 / Mensalidades

O ticket médio do mercado.

A diferença de preço entre presencial e EAD é de 3,3 vezes, mas o CAC tende a ser parecido. Por isso o funil do EAD precisa funcionar de outro jeito.

R$ 1.132 PRESENCIAL R$ 348 EAD RATIO 3,3×

Bacharelado é o ticket alto.

Bacharelado presencial: R$ 1.246. Bacharelado EAD: R$ 411. A diferença reflete custo operacional (laboratório, faculdade física, professor presencial) e percepção de prestígio, não desempenho de mercado.

Preço real
Décimo ano seguido de queda real de mensalidade. As mensalidades efetivamente praticadas caíram 4,3% no presencial e 1,8% no EAD em 2026, já descontada a inflação. As medianas nacionais estão em R$ 835 no presencial e R$ 214 no EAD, longe dos picos históricos de R$ 1.278 e R$ 524 (Hoper e ABMES, Cenário de Precificação da Graduação, 22/05/2026). Do lado do aluno, 80,9% das famílias declararam alguma dívida em abril/2026, recorde da série (Peic/CNC), e a inadimplência no superior privado é estimada entre 10% e 18%. Mais concorrência, pelo mesmo aluno, com ticket menor e decisão financeira mais sensível.
09 / Concentração de mercado

12 grupos dominam metade do privado.

Cinco holdings de capital aberto crescem comprando IES regionais independentes.

COGN3 Cogna Líder YDUQ3 Yduqs Top 3 · fusão Afya ANIM3 Ânima Top 4 CSED3 Cruzeiro do Sul Top 5 SEER3 Ser Educacional Top 6 · NE OUTRAS Outras IES privadas ~50% do mercado · 2.000+ instituições IES regionais independentes · alvo de M&A
GrupoStatus / movimento
Cogna · COGN3Líder. No 1S26, a captação EAD caiu 33,9% e a presencial subiu 11,6%.
Yduqs · YDUQ3Top 3. Em 09/2026 anunciou fusão com a Afya (medicina), ainda sujeita ao Cade.
Ânima · ANIM3Top 4. Fundo GIC (Singapura) articula fusão com Cruzeiro do Sul.
Cruzeiro do Sul · CSED3Top 5. Fusão potencial: 460K alunos / R$ 4,4 bi.
Ser Educacional · SEER3Top 6. Concentração no Nordeste.
Pressão
Concorrência regional sob pressão. A IES regional independente disputa o mesmo aluno com 5 holdings de capital aberto que crescem por aquisição.
10 / IA na educação

A onda já chegou.

84% dos alunos do ensino fundamental e médio, os vestibulandos dos próximos anos, já usaram IA (Fundação Itaú, 2025). E as respostas de IA, dentro e fora do Google, começaram a mediar a escolha da faculdade.

AI Overviews · a nova busca por faculdade.

Quando o vestibulando pergunta "qual a melhor faculdade pra X", a primeira resposta muitas vezes vem de uma IA: o resumo do próprio Google (AI Overviews), o ChatGPT, o Gemini, o Perplexity. Sites citados como fonte ganham peso. Conteúdo genérico some.

Marco
Marco regulatório. Em março/2026 o CNE aprovou normas para uso de IA em IES brasileiras: "Tecnologia deve funcionar como suporte ao processo pedagógico, não como substituta do educador."
84%
dos alunos do ensino fundamental e médio já usaram IA · Fundação Itaú, 2025.
79%
dos professores brasileiros já usaram IA.
71%
dos universitários usaram IA nos estudos · RadarIA/UFSC.
32%
dos alunos do ensino médio receberam orientação da escola sobre IA · TIC Educação 2024.

Fontes: Fundação Itaú (21/10/2025), pesquisa com alunos do ensino fundamental e médio; TIC Educação 2024, Cetic.br/CGI.br (16/09/2025), com alunos do ensino médio.

◈

Se a sua IES não aparece citada nessas respostas, ela perde lugar na decisão de matrícula.

Único · Inteligência de mercado 2026
11 / Retorno do diploma

Por que o aluno ainda paga.

O diferencial salarial do superior completo é de +148% sobre o ensino médio. Mas quem desiste no meio fica em posição pior do que quem nunca entrou.

Verdade
Captar e não reter também prejudica o aluno. O brasileiro que entra na faculdade e desiste no meio fica em posição pior que quem só tem ensino médio, a desocupação dele é o dobro.
SALÁRIO MÉDIO · 2024 R$ 2.548 12-15 ANOS ESCOLA R$ 6.619 SUPERIOR COMPLETO PRÊMIO +148%
4,1%
desocupação com superior completo
8,9%
desocupação com superior incompleto · o dobro
20,5%
dos brasileiros 25+ têm superior · IBGE 2024
+148%
diferencial salarial (vs ensino médio)
12 / Distribuição

2.561 IES no Brasil.

88% são privadas. No recorte por região (Censo 2023), 58% estão no Sudeste e Sul e o Norte concentra apenas 8% das instituições. E o público que mais cresce no EAD é o 60+.

1.093 SUDESTE 604 NORDESTE 396 SUL 290 CENTRO-OESTE 197 NORTE
Recorte 2023 · 2.580 IES Privadas 88% Fonte ABMES · Censo INEP 2023
TipoTotalPrivadas%
Universidades2069044%
Centros Universitários41740998%
Faculdades1.8971.74592%
IFs e Cefets4100%
Total2.5612.24488%

Fonte da tabela: INEP, Notas Estatísticas do Censo da Educação Superior 2024.

Curiosidade · 60+ é quem mais cresce.

+672%
crescimento de alunos 60+ no EAD · 2013-2023.
+22%
crescimento de alunos 60+ no presencial.
13 / Síntese executiva

O que esses dados significam para a sua IES.

Cinco implicações práticas extraídas do conjunto. São as conversas que recomendamos abrir no comitê executivo e na reitoria nos próximos 90 dias.

  1. EAD puro deixou de ser estratégia. O Decreto 12.456 redesenhou a regulação e a captação digital dos grandes grupos caiu até 72,6% no 1T26, enquanto híbrido e presencial cresceram. A demanda está migrando, não sumindo. Quem tem oferta presencial e semipresencial estruturada captura esse aluno em movimento.
  2. A IES regional que não se diferencia será comprada. Cinco holdings de capital aberto crescem por aquisição. A defesa está em posicionamento claro e operação eficiente.
  3. Captação saiu do site e foi para o WhatsApp. Funis baseados só em formulário, e-mail e ligação fria perdem espaço para a conversa em escala.
  4. Reter passou a valer mais do que captar. Cada matrícula que evade é receita perdida, CAC desperdiçado e desgaste da marca.
  5. IA reescreve a descoberta. Quando o vestibulando pergunta "qual a melhor faculdade pra X", a primeira resposta muitas vezes vem de uma IA, dentro ou fora do Google. Quem não aparece citado nessas respostas perde lugar na decisão.
Próximo passo

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